Le corpus de lois fédérales et de jurisprudence qui régit les cas de faillite est connu sous le nom de droit des faillites. Il traite de divers litiges qui surviennent dans les transactions financières et économiques. Les débiteurs sont éligibles pour demander des exemptions de biens, leur permettant de conserver des effets personnels, des équipements professionnels et même des résidences jusqu'à une certaine valeur. Tout bien non exempté doit également être liquidé afin de rembourser les créanciers non garantis.
Disposition
Un juge et un administrateur désigné par le tribunal sont impliqués dans la procédure juridique complexe de la faillite. Vous devez rassembler des données financières, telles que les actifs, les revenus et les obligations, avant de déposer une demande. Cela fournit une image claire de votre situation au tribunal et à tout représentant légal.
Les efforts des créanciers pour recouvrer les dettes sont temporairement suspendus lors du dépôt de la faillite. Les avis de saisie et les appels téléphoniques harcelants cessent. Le fait que vous obteniez la libération de la plupart ou de la totalité de vos obligations dépend du type de faillite que vous déposez.
La plupart des personnes qui déposent une faillite au chapitre 7 le font afin de récupérer partiellement leurs dettes non garanties en liquidant les actifs non exonérés. D’un autre côté, il y a certains biens que vous pouvez conserver dans des proportions variables, comme votre voiture personnelle, les outils de votre métier et l’équité de votre maison. Un plan de réorganisation qui prévoit de réduire les coûts et d’augmenter les revenus doit être approuvé par le tribunal. Ce dernier liquidera vos actifs et les répartira entre les créanciers si la réorganisation échoue. Les lois sur la faillite du pays sont contenues dans le titre 11 du Code des États-Unis.
Disposition des actifs
Parfois, la liquidation n’est pas nécessaire, notamment pour les personnes possédant des biens non saisissables comme des collections inestimables (telles que des pièces de monnaie ou des timbres) ou des héritages familiaux. Dans certaines situations, le dépôt de bilan permet aux débiteurs de liquider leurs actifs et de rembourser progressivement leurs créanciers.
Aux États-Unis, cela est appelé le chapitre 7 de la faillite. En revanche, au Canada, les débiteurs ont la possibilité de soumettre une proposition de consommateur (Division I), qui suspend les actions de recouvrement de crédit pendant que le débiteur organise un plan de remboursement sur une période maximale de dix ans pour les entreprises et de trois à cinq ans pour les particuliers.
Le domaine complexe du droit de la faillite est réglementé par de nombreuses lois et règlements fédéraux. *Norton Bankruptcy Law and Practice*, 3ᵉ éd. (KF1524.N76722 et sur Westlaw), est un traitement approfondi du sujet et inclut une histoire législative annotée depuis l’adoption du Code jusqu’à aujourd’hui. *Collier on Bankruptcy*, 16ᵉ éd. (KF1524 en réserve, éditions antérieures sur HeinOnline), est une autre excellente ressource. Un accès en ligne est également fourni par l’ABA’s Bankruptcy Deadline Checklist.
Exclusivité
Votre capacité à conserver certains biens dépend des exemptions de faillite que vous invoquerez. Les exemptions visent à protéger les types de biens nécessaires pour survivre et reconstruire sa vie, tels que les vêtements, les articles ménagers, les outils de travail, une résidence principale et un véhicule.
Afin de rembourser les dettes non garanties, un syndic pourrait être amené à liquider les biens non exemptés. Le syndic vendra souvent en premier les articles ayant la plus grande valeur. Ces biens incluent des collections précieuses, des investissements en actions, des résidences secondaires, des propriétés d'investissement, des héritages et d'autres biens dont la valeur dépasse ce que vous devez sur eux.
Les personnes ayant un revenu régulier peuvent également utiliser le chapitre 13 pour éviter la liquidation de leurs biens en établissant un plan de remboursement qui leur permet de rattraper les paiements hypothécaires manqués et de conserver d'autres biens comme les voitures, une partie de la valeur nette de leur maison, les meubles, les vêtements et les services publics. Il est crucial de comprendre que cela nécessite de continuer à effectuer les paiements hypothécaires à temps.
Débiteurs
Les personnes qui doivent de l'argent sont appelées créanciers. Le processus permettant de déterminer quels créanciers sont remboursés et dans quel ordre est défini par la législation sur la faillite. Souvent, cela varie selon que la dette est non garantie ou garantie. Alors que les dettes non garanties ne récupèrent généralement aucun actif à moins que le tribunal des faillites n'autorise une telle distribution, les dettes garanties ont le droit de récupérer l'objet qui a servi de garantie pour la dette.
Les personnes ayant une source de revenus stable peuvent déposer une demande au titre du chapitre 13, ce qui leur permet d'établir des plans de remboursement gérables pour leurs dettes, payées progressivement. Cela leur permet de conserver une partie de leurs voitures personnelles et de la valeur nette de leur maison.
Seul un nombre limité de dettes, notamment les pensions alimentaires, les obligations de soutien aux enfants, la majorité des prêts universitaires, les dettes fiscales et les amendes pour infractions pénales, sont souvent annulées par les tribunaux des faillites. Cependant, une demande de faillite involontaire peut être une option utile si vous êtes menacé par des créanciers agressifs ayant un historique de recouvrement de dettes non garanties et utilisant des moyens illégaux pour obtenir leurs paiements.